【交易课堂】期货交易系统设计

在期货交易中追求稳定持久的赢利是每一个投资人梦寐以求的目标，但事实上大部分的投资人都以失败而告终。失败原因多种多样，如逆势操作、不及时止损、过度交易等等，其中，主观随意交易是罪魁祸首。走向成功的 最好办法就是建立一套可操作的交易系统并在交易实践中不断总结完善。设计交易系统需从以下几点考虑：

一、交易系统的时间性要求

在设计交易系统时，首先要考虑的是投资人拟采取的交易风格，是短线交易，中线交易还是长线交易。例如，短线交易系统可采用5或15分钟图上的有关信号；中线交易系统可采用60分钟或日线图上的有关信号；长线交易系统可采用周线或月线图上的有关信号。

二、交易系统的完整性要求

在设计交易系统时一旦明确了交易风格后就必须先建立相应的数学模型以明确判断趋势的方向、规模和所处阶段。交易系统应包括趋势判别、时机价格选择和风险控 制、资金管理3个子系统，即要回答清楚下列具体操作问题：何时何价在何方向建多少仓？止损保护如何设置？如何完成平仓工作？

三、交易系统的绩效评估

在初步设计出交易系统后，要利用现有的全部历史交易数据对系统做出全面模拟以对系统的绩效做出评估并据此进一步调整系统的有关参数。

四、交易系统设计举例

1、确定近一年内的大势方向

根据技术面和基本面大致研判市场属于牛、熊还是振荡阶段。在没有信号确定大势已改变之前，在投机区不要做反向开仓交易。摸顶或底的代价过于昂贵，放弃鱼头和鱼尾只吃鱼身是最为明智的交易策略选择。

2、选择品种、合约月份、入市方向、进出时机

A.做中线要先做好投资策划，只选择1-2个品种交易。

B.只参主力合约的交易。

C.在投机区只做顺大势的开仓交易。

D.基本仓的建仓和平仓

3、资金管理

A.基本仓量为可用资金的10%-30%（在大势的尾声阶段为10%）但不要超过该合约总持仓的1%。

B.盘中要忍受振荡但到止损位坚决平仓退场。

C.所有持仓到达最高目标位附近后，全部平仓。

D.当账户资金损失达到10%时，全部清仓出局再耐心等待机会入市。

E.设定合理的目标年回报，比如50%。